节后两个交易日，电子板块遭遇主力资金大规模减持，净流出总额突破255亿元；长鑫科技资金外流达29亿，东山精密、兆易创新净流出金额居前，“易中天”组合合计净流出近44亿。
本周A股仅于10月8日与9日进行交易，三大指数先跌后小幅回升。沪指两日分别下滑0.79%和上升0.05%，重新站上3800点；深证成指分别下跌2.07%和上涨0.17%；创业板指分别下滑3.15%和上涨0.22%。
根据Wind数据，8日当天，31个申万一级行业中，电力设备板块主力资金净流入超过56亿元，基础化工净流入逾48亿元，公用事业净流入超34亿元，交通运输净流入逾25亿元，银行、石油石化、有色金属等板块净流入均超10亿元。
电子行业主力资金净流出超过185亿元，医药生物净流出逾64亿元，汽车、通信、非银金融净流出均超过20亿元。
9日，传媒板块主力资金净流入超73亿元，电力设备净流入逾54亿元，医药生物、计算机净流入均超40亿元，有色金属、非银金融、基础化工、农林牧渔净流入均超20亿元。
电子行业继续遭遇抛售，主力资金净流出逾70亿元，两日累计净流出超过255亿元。银行净流出逾22亿元，国防军工净流出超15亿元。
个股层面，据同花顺iFinD，8日和9日两个交易日中，仅有一只个股主力资金净流入超过20亿元，即宁德时代（23.14亿元）；天赐材料净流入14.46亿元。金健米业、紫金矿业、东岳硅材、宏昌电子净流入均超5亿元。
两个交易日中，有三只个股主力资金净流出超过20亿元，分别为长鑫科技（29.18亿元）、东山精密（22.39亿元）和中际旭创（20.12亿元）。兆易创新净流出18.75亿元，天孚通信、新易盛净流出分别为14.12亿元和9.65亿元。“易中天”三只个股合计净流出近44亿元。
二级市场方面，8日科创综指收跌4.55%，长鑫科技大跌7.79%，创上市以来最大单日跌幅。东山精密8日跌停后，9日继续下跌3.43%。兆易创新连续两日下跌。中际旭创、新易盛连续两日下跌；天孚通信8日大跌9.86%，次日微跌0.01%。
四季度已至，国信证券策略研报指出，经过三季度震荡调整后，本轮牛市尚未结束，仍有发展空间。展望四季度，在国内外多重积极因素推动下，A股市场有望迎来修复窗口，收官行情值得期待。
该机构表示，总体来看，国内外利好因素形成共振，科技板块的第二波上涨有望带动市场重新上行。后续若油价中枢继续下移，美联储紧缩预期缓解，叠加海外云厂商AI收入增速持续高增，反弹空间可能更为可观。
光大证券研报认为，四季度市场的核心锚点将从盈利端的超预期转向政策预期的变化，风险偏好的下限较为清晰。但考虑到三季报盈利增速大概率边际回落、科技板块估值仍处相对高位，指数向上弹性受限。在上有政策预期支撑、下有基本面约束的格局下，市场大概率呈现震荡特征，且波动将被政策会议与数据发布时间所锚定。
配置方向上，光大证券建议关注三条均衡配置方向。一是政策链，即沿着政策发力的重点方向进行布局，涵盖基建链、地产链、消费链以及各类细分领域。二是硬科技赛道，聚焦半导体、AI、高端制造等具有核心技术壁垒与国产替代逻辑的领域，这些板块具备较强的成长确定性与估值弹性。三是有自下而上景气的板块，例如农林牧渔、医药、非银金融等，这些行业更多依靠自身基本面逻辑驱动走出独立行情，能够在市场震荡中提供一定的超额收益。
文中观点仅供参考，不构成投资建议，投资有风险，入市需谨慎。
本文来自微信公众号 “中新经纬”（ID：jwview），作者：董文博，36氪经授权发布。
2条评论